V sodobnih razmerah je finančno poslovodenje zaradi omejenih finančnih virov izredno pomembno za skoraj vsako podjetje. Končno je njena konkurenčnost in poslovni uspeh odvisna od tega, kako učinkovito organizacija nadzoruje in usmerja denarne tokove. Analiza tega kazalnika ima veliko vlogo pri oceni finančnega stanja podjetja.
Pojem in bistvo denarnega toka
Na splošno ta sam ekonomski izraz izvira iz angleške fraze "denarni tok", ki jo lahko prevedemo kot "denarni tok". Denarni tokovi predstavljajo gibanje financ podjetja za določeno časovno obdobje. Z drugimi besedami, to so razlike med prejemki in plačili za določeno obdobje. S pomočjo tega kazalnika lahko natančno ugotovite, kako se dogaja gibanje denarja, ki se ne upošteva vedno pri določanju dobička: plačila davkov, naložbeni odhodki, plačila posojil, davki zaradi dobička itd. Za popolnejše razkritje bistva tega izraza razmislimo o klasifikaciji njegovih sestavnih delov.
Vrste denarnih tokov
1. Glede na obseg storitve poslovnih procesov:
- V celotnem podjetju. To je najbolj splošno mnenje, ki vključuje vse prilive in odlive financ v tej organizaciji.
- Po strukturnih enotah. Slednje so lahko tudi središča odgovornosti.
- Za posebne poslovne operacije. Je glavni cilj nadzora denarnih virov.
2. Denarni tokovi so glede na vrsto gospodarske dejavnosti:
- o operativnih dejavnostih. Povezana je s plačili dobaviteljem in tretjim izvajalcem storitev, povezanih s proizvodnimi dejavnostmi. To vključuje plačo osebja, ki je vključeno v operativni postopek, in z njimi povezana plačila davkov. Hkrati ta vrsta denarnega toka izkazuje prejemke od prodaje blaga in davčnih organov v primeru preračuna preveč plačanih obveznih plačil;
- o naložbenih dejavnostih. Vključuje dohodek in plačila iz finančnih in realnih naložb, pa tudi dohodek od prodaje neopredmetenih sredstev in odtujitve osnovnih sredstev, rotacijo instrumentov naložbenega portfelja in rezultat drugih podobnih operacij;
- o finančnih dejavnostih. Ta vrsta je povezana z gibanjem denarja, povezanim s privabljanjem posojil, kreditov, dodatnega osnovnega kapitala ali osnovnega kapitala, izplačilom dividend in obresti, zapadlih na depozite itd.
3. Po smeri ali končnem rezultatu:
- pozitiven. To je celota vseh prihodkov iz posamezne vrste gospodarske dejavnosti. Izraz „denarni tok“ se uporablja tudi kot analog;
- negativno. Skupni znesek vseh plačil v procesu podjetja. Z drugimi besedami, to je "denarni odliv."
4. Z metodo izračuna obsega denarnega toka je:
- čist. Razlika je med vsemi prejemki in odhodki sredstev;
- bruto. Karakterizira vse pozitivne in negativne tokove za določeno obravnavano obdobje.
5. Glede na zadostnost:
- presežek. Prihodki presegajo potrebe družbe;
- premajhna. Priliv denarja pod realne potrebe podjetja.
6. Denarni tokovi so po metodi časovnega vrednotenja:
- Prisotnost, zmanjšana za sedanji trenutek;
- Prihodnje prihodnje obdobje se bo zmanjšalo na vrednost.
7. S kontinuiteto nastajanja:
- redna (praviloma je povezana z operativnimi dejavnostmi);
- diskretni (rezultat enkratnega poslovanja, kot je nakup licence, nepovratna pomoč, pridobitev nepremičninskega kompleksa itd.)
8. Glede na stabilnost časovnih intervalov, v katerih se oblikujejo, so redni denarni tokovi:
- Redno v rednih presledkih v obravnavanem obdobju. Primer je renta.
- Redno z nepravilnimi časovnimi razmiki v istem obdobju (na primer najemna plačila s posebnim plačilnim razporedom).
Zgornja razvrstitev omogoča bolj celovito in namensko izvajanje načrtovanja, računovodenja in analize denarnih tokov podjetja, ne glede na njegovo področje dejavnosti.
